Тому я вирішив розглянути причини і наслідки цієї кризи, щоб зрозуміти: чи загрожує Росії такий же сценарій, в сучасних умовах подорожчання долара, адже про проблеми виплати валютних кредитів в нашій країні чули практично всі.
Причини іпотечної кризи в США
Основна причина зародження проблем в сфері іпотечного кредитування в США - зниження цін на нерухомість і безвідповідальний підхід до кредитування іпотек.
Все почалося з того, що протягом п'яти років до цієї події, вартість нерухомості неухильно збільшувалася, і іпотечне кредитування стало дуже вигідним, що і послужило розвитку «нестандартних» кредитів.
«Нестандартні» - це такі кредити, які видаються за спрощеним вимогам до позичальників, тим самим несучи великий ризик для кредиторів. При цьому їх видавали в основному не банки, а різні іпотечні компанії, які, не маючи власний капітал, брали його через короткострокові банківські позики, щоб профінансувати свою діяльність.
Це призвело до того, що клієнтами американських іпотечних компаній стали в основному несумлінні, малозабезпечені спекулянти, і коли вони перестали віддавати борги, компаніям, щоб вийти з ситуації, що склалася, довелося продавати іпотечні заставні інвесторам не тільки з США, але і по всьому світу.
Які його наслідки і вплив на світову економіку?
Всі учасники неякісних кредитів, і найбільші системоутворюючі банки США стали банкрутами. Незважаючи на заходи, вжиті урядом Америки (іпотечні компанії були націоналізовані, ставки по кредитах знизилися на 0,5%), прострочена заборгованість склала 98 млрд доларів. Це спровокувало також криза світових банків.
Позичальники, які, через подорожчання нерухомості на 8-12%, стали неплатоспроможними, повинні були залишати свої будинки банкам. І таких сімей було близько 100 тисяч.
Крім серйозних труднощів усередині США, криза вплинула на економіку всього світу. Практично всі фондові біржі обвалилися. Індекс SP 500 знизився на 30% (це список найбільших компаній Америки з найвищою капіталізацією), індекс розвинених країн MSCI World впав на 32,3%, а індекс ринків, що розвиваються - на 40,5%.
Судячи за цими даними, фондові ринки по всьому світу постраждали ще більше, ніж США. І основна для цього причина - це те, що весь світ прив'язаний до американського долара, який є еквівалентом торгівлі. І якщо проблеми наздогнали Америку, то вони будуть поширюватися далі.
Зараз зайнятість в США, за рахунок перенесення робочих місць в Китай і країни, що розвиваються, стрімко знижується. Також на економіку країни дуже сильно впливають величезні витрати на різні військові дії, які сприяють відтоку коштів з бюджету.
Хто заробив на кризі?
Полсон зайняв перше місце в рейтингу керівників, що складається журналом Альфа.
Чи не загрожує така криза Росії?
Вітчизняні експерти американський сценарій вважають малоймовірним для нашої країни. І на це є кілька причин:
- Іпотечне кредитування для нас є відносно новим продуктом (воно почало розвиватися менше 10 років тому).
- Наші банки забезпечують кредити власними активами, і більш ретельно оцінюють ризики, пов'язані з неповерненням коштів.
- Житло у нас продовжує зростати, і компаній, які можуть видати нестандартні кредити дуже мало.
- Центральний банк Росії стежить за розвитком іпотечного кредитування, і робить їх для банків невигідними.
Зараз частка валютних кредитів по іпотеці становить 3,5%, і цією проблемою зайняті наші влади. Тому у нас є надії вирішити і цю проблему.
Таким чином, на нашу економіку, як і в цілому на світову, сильний вплив чинила і надає Америка, іпотечна криза в якій торкнувся весь світ.
Але він навчив багато фінансових установ підходити відповідально до питань кредитування, інвестування, і до економічних факторів в цілому. І з огляду на обстановку в Росії, ми можемо бути спокійні - у нас така криза не відбудеться.
До речі, кажучи є фільм по цій темі, якщо не дивилися подивіться, називається «Гра на пониження».
Всім відмінного дня і до зустрічі!
З повагою, Руслан Міфтахов.
Цією статтею варто поділиться з друзями. Тисни!