Грошово-кредитне регулювання, здійснюване Центральним банком, є одним з елементів економічної політики держави і являє собою сукупність заходів, спрямованих на зміну грошової маси в обігу, обсягу кредитів, рівня процентних ставок та інших показників грошового обігу та ринку позичкових капіталів. Здійснюючи грошово-кредитну політику, Центральний Банк, впливаючи на кредитну діяльність комерційних банків і направляючи регулювання на розширення або скорочення кредитування економіки, досягає стабільного розвитку внутрішньої економіки, зміцнення грошового обігу, збалансованості внутрішніх економічних процесів.
Традиційною функцією Центрального банку є надання позичок комерційним банкам. Ставка відсотка, за якою видаються ці позики, називається обліковою ставкою або ставкою рефінансування. Змінюючи цю ставку, Центральний банк може впливати на резерви банків, розширюючи або скорочуючи їх можливості в наданні кредиту населенню або підприємствам. Залежно від величини облікового відсотка будується система процентних ставок комерційних банків, відбувається подорожчання або здешевлення кредиту взагалі і тим самим створюються умови обмеження або розширення грошової маси в обігу.
ЦБ РФ розроблені і в даний час діють механізми рефінансування (кредитування) банків, які можна розділити на 2 групи, що розрізняються за ступенем оперативності прийняття ЦБ РФ рішення про надання кредиту. Один з них - кредитування під заставу цінних паперів з ломбардного списку Банку Росії. Інший - кредитування під заставу векселів, прав вимоги за кредитними договорами організацій сфери матеріального виробництва і (або) поруки кредитних організацій.
У першому випадку забезпечення за кредитами стандартизовано (ЦБ РФ визначено конкретний перелік цінних паперів - Ломбардний список Банку Росії), облік прав власності на заставне забезпечення здійснюється уповноваженими депозитаріями (НП "Національний депозитарний центр" і Дилерами на ринку ГКО - ОФЗ), оцінка вартості забезпечення виробляється на підставі інформації про підсумки торгів цінними паперами на організованому ринку цінних паперів (уповноваженими Біржами є ЗАТ "Московська міжбанківська валютна біржа" і ЗАТ "Фондова біржа ММВБ "). Час прийняття рішення коливається від декількох секунд до однієї години.
У другому випадку процес прийняття рішення про видачу кредиту, а також процес оцінки якості та вартості забезпечення більш тривалий і коливається від 8 до 20 днів, які необхідні для перевірки ЦБ РФ автентичності переданого в заставу векселі, наявності прав власності на вексель або наявності прав вимоги по кредитним договором, а також в деяких випадках викликані необхідністю оцінки рівня платоспроможності і фінансового стану організації, чиї зобов'язання пропонуються банком в заставу по кредиту ЦБ РФ.
Термін в днях (раб /
ЦБ РФ надає кредитним організаціям в автоматичному режимі внутрішньоденні кредити і кредити овернайт і в режимі запиту (заяви на отримання кредиту по фіксованій процентній ставці / заявки на участь в ломбардному кредитному аукціоні) - ломбардні кредити.
Внутрішньоденні кредити безкоштовні для кредитних організацій, кредити овернайт надаються на погашення залишилася непогашеною до кінця дня заборгованості по внутрішньоденного кредиту за ставкою овернайт ЦБ РФ. Внутрішньоденні кредити і кредити овернайт можуть бути отримані кредитною організацією на будь-які банківські рахунки, відкриті в 64 територіальних установах ЦБ РФ.
Ломбардні кредити ЦБ РФ можуть надаватися на фіксованих умовах і на аукціонній основі на будь-які банківські рахунки (кореспондентський рахунок і (або) кореспондентські субрахунка) кредитної організації, відкриті у всіх територіальних установах ЦБ РФ.
До кредитним організаціям - контрагентам ЦБ РФ висувають такі вимоги:
- не має недовзноса в обов'язкові резерви, несплачених штрафів, ненадання розрахунку розміру обов'язкових резервів;
- не має прострочених грошових зобов'язань перед ЦБ РФ;
- надала на підставі договору кореспондентського рахунку (договорів кореспондентського субрахунка) ЦБ РФ право на списання грошових коштів з його кореспондентського рахунку і кореспондентських субрахунків, відкритих в ЦБ РФ, в обсязі вимог ЦБ РФ за договорами на надання кредиту ЦБ РФ на підставі інкасових доручень ЦБ РФ без розпорядження банку - власника рахунку.
Здійснюючи політику рефінансування, Центральний банк РФ переслідує пріоритетну мету - вплив на стан грошово-кредитної сфери.
Список нормативних документів
МІНІСТЕРСТВО ОСВІТИ І НАУКИ
МІНІСТЕРСТВО ОСВІТИ
Уральський державний економічний університет
Контрольна робота на тему:
Облікова ставка Центрального банку як інструмент грошово-кредитного регулювання
Виконавець: Бобіна Е.Н.