Рано чи пізно кожен трейдер повинен визначитися зі стилем роботи на Форекс, і перше питання, яке задають собі практично всі новачки, передбачає вибір між консервативною іагрессівной торгівлею.
З огляду на той факт, що консервативні стратегії спочатку пов'язані з низьким ризиком, сьогодні ми зупинимося саме на агресивної торгівлі, так як подібний підхід набагато складніше у всіх сенсах.
Почнемо з термінів. Під агресивним стилем роботи на Форекс розуміється активна спекуляція великими лотами, при цьому, всупереч поширеній думці, час утримання позицій тут не відіграє суттєвої ролі.
Розглянемо простий приклад. Припустимо, що на ринку торгують два трейдера, в розпорядженні яких знаходяться однакові депозити, рівні $ 500:
- Перший відкриває позиції одним лотом і утримує їх кілька хвилин;
- Другий також торгує цілим лотом, але намагається їх закривати через кілька днів.
В обох ситуаціях торгівля буде агресивною, хоча в другому випадку використовується середньострокова стратегія.
З іншого боку, якщо спекулянт часто скальпує всередині дня невеликим лотом (наприклад, 0,01 при депозиті $ 500), такий стиль не можна вважати агресивним, так як збиток в окремо взятій угоді не робить істотного впливу на загальний стан рахунку.
Таким чином, з розглянутого прикладу випливає простий висновок - агресивна торгівля характеризується великим плечем і завищеними лотом.
Переваги та недоліки даного підходу
Зрозуміло, сам факт існування розглянутого стилю свідчить про те, що він користується популярністю і приносить послідовникам певні вигоди. Наприклад, для нього характерні такі сильні сторони:
- Агресивна торгівля дозволяє швидко розігнати депозит з невеликого стартового капіталу;
- Трейдер за короткий проміжок часу бачить результат своїх дій;
- З'являється можливість торгувати виключно всередині дня без перенесення позицій на ніч (відпрацював сесію - пішов відпочивати).
На превеликий жаль, перераховані плюси можуть використовувати на «повну котушку» лише досвідчені і психологічно підковані трейдери, оскільки агресивна торгівлі властивий і ряд істотних недоліків.
По перше. вона тримає спекулянта в напрузі, тому що через високі ризики доводиться постійно стежити за ринком. Пов'язано це з тим, що будь-який імпульс може спровокувати потужний тренд, який легко і невимушено обнулить депозит.
По-друге. багато трейдерів болісно переживають навіть невеликі збиткові угоди, а якщо один стоп-лосс відразу з'їсть 10 - 20% депозиту, уявити реакцію новачка в цій ситуації зовсім не складно (зіпсований настрій - це мінімум, в гіршому випадку - паніка і спроби відігратися).
Наведу приклад зі своєї практики - в перші місяці торгівлі я працював невеликим лотом, як і мала на увазі торгова стратегія. Потім, увірувавши в невразливість методики, в черговий угоді я збільшив обсяг в 4 рази. Згідно із законом Мерфі вона закрилася по стоп-лосс, знищивши не тільки накопичену раніше прибуток, але і частина початкового депозиту.
Після цієї втрати я зупинив торгівлю і став шукати вади в системі, внаслідок чого даремно втратив кілька місяців. Чому даремно? Виявилося, що стратегія зовсім ні при чому, просто я морально не був готовий до таких ризиків.
І останній мінус сьогодні вже не так актуальне, як раніше, але про нього слід пам'ятати - далеко не всі дилінгові центри вітають агресивний стиль. Справа в тому, що багато компаній не встигають вивести подібні угоди на постачальника ліквідності (дане зауваження не актуальне для ECN-брокерів), тому вони змушені виплачувати трейдеру прибуток за рахунок своїх власних коштів.
Добре, якщо в одній компанії агресивно торгують лише одиниці, а уявіть що буде, якщо багато клієнтів почнуть прибутково скальпувати великими обсягами. Почасти, саме з цієї причини деякі популярні ДЦ завищують спреди і комісії (тобто відбивають бажання відкривати великі угоди з невеликими цілями).
І в останній частині огляду я хотів би відповісти на один популярний питання - як оцінити агресивність. Незважаючи на те, що фінансові ринки існують вже не одне десятиліття, однозначний критерій щодо цього розроблений так і не був, тому я пропоную орієнтуватися на один з наступних показників:
- максимальну кількість послідовних стоп-лоссов, яке може витримати рахунок (якщо їх менше 10 - агресія в наявності);
- відсоток вільної маржі і плече, наприклад, якщо заставу під позицію заморозив 50% всіх коштів, а плече встановлено 1 до 50 або більше - це вже явно ризикований підхід.
Таким чином, агресивна торгівля підходить далеко не всім трейдерам, більш того, я вважаю, що працювати з великими лотами можуть собі дозволити тільки професіонали, які вже навчилися тримати емоції під контролем. А новачкам раджу почати вивчення основ трейдингу з цих оглядів на нашому сайті.