Віктор Носов, віце-президент, директор департаменту факторингових операцій Промсвязьбанка
Що ж стосується переваг перед стандартним кредитуванням, то, звичайно, ж, вони є. Але треба розуміти, що це різні продукти і порівнювати їх не зовсім коректно - кожен продукт створений для тих чи інших потреб бізнесу. Користуючись факторингом, клієнтові немає необхідності надавати фактору заставу.
При факторингове фінансування постачальник отримує гроші на строк фактичної відстрочки платежу відразу, не чекаючи оплати товару покупцем. Далі отримані кошти погашаються за рахунок коштів дебітора клієнта, а при кредитуванні - безпосередньо позичальником. Ще одна перевага полягає в тому, що розмір факторингового фінансування не обмежений і поступово збільшується в міру зростання обсягу продажів клієнта. При кредитуванні же розмір ліміту заздалегідь встановлюється і прописується в кредитному договорі на визначений сторонами термін. Сам договір на факторингове обслуговування носить безстроковий характер - один раз його уклавши, можна скористатися факторинговим сервісом - як фінансуванням, так і додатковими опціями - в будь-який момент. При цьому відкривати розрахунковий рахунок у банку, який надає послуги факторингу, і переводити в нього свої обороти не потрібно, тоді як при кредитуванні це обов'язкова умова. Ну і не менш важливим є те, що фактор не контролює цільове використання отриманих клієнтом коштів.
Які з схем факторингу найбільш популярні в Росії і чому?
У Росії склався досить специфічний ринок факторингу. Якщо на Заході найбільш поширена схема факторингу - без регресу, то у нас домінує факторинг з регресом. Практично 70% ринку займає цей вид факторингу, він затребуваний компаніями, хоча останнім часом ми спостерігаємо, що і безрегрессного факторинг все більше став набирати обертів. Це пояснюється тим, що клієнти стали більш вимогливі до захисту ризиків від неплатежу з боку дебіторів. При реалізації цієї схеми факторингу всі ризики приймаються виключно на дебітора. Ну а популярність факторингу з регресом, перш за все, пояснюється тим, що, на жаль, російським гравцям пропонувати цю схему клієнтам вигідніше за рахунок більш низьких для себе ризиків. У свою чергу, Промсвязьбанк досить активно розвиває реверсивний факторинг, де ініціатива укладення угоди виходить не від постачальника продукції, а від його дебітора - покупця. Реверсивний факторинг буває з регресом і без регресу.
Які проблеми на підприємстві допомагає вирішувати факторинг? можна навести приклади з різних галузей?
Тобто можна сказати, що ті проблеми, які допомагає вирішити факторинг, в принципі актуальні для будь-якої галузі. Якщо ж говорити про великий бізнес - наприклад про промислові підприємства, то їх приваблює в факторингу можливість отримання додаткових послуг, таких як управління дебіторською заборгованістю, оперативне on-line отримання виписок за відвантаженими товарами і т.д.
Дійсно, існує думка, що факторинг є продуктом в першу чергу для великих компаній. Чи може цей продукт бути цікавий компаніям МСБ?
Безумовно, представникам компаній МСБ факторинг цікавий і навіть більше - саме цього сегменту бізнесу він вкрай необхідний. Якщо розглядати підприємство МСБ в якості постачальника, то, як правило, вони не мають необхідного по ліквідності заставного забезпечення, яке потрібно для отримання кредитних продуктів з метою поповнення оборотного капіталу. Більш того, банки встановлюють для них більш жорсткі умови отримання кредитів, ніж для представників великого бізнесу, зважаючи на непрозорість їх фінансової звітності, недостатнього терміну ведення господарської діяльності і т.д. МСБ підприємства - дебітори, користуючись факторингом, отримують дуже привабливі умови - це і оптимізація грошових потоків, і підвищення рентабельності бізнесу і багато іншого
В Європі, треба сказати, факторинг є цільовим продуктом саме для МСБ компаній. Російський ринок факторингу, безумовно, надає МСБ підприємствам весь спектр послуг факторингових операцій. Однак саме великий бізнес формує попит на більш ніж половину обсягу факторингового фінансування.
У міжнародний факторинг, в залежності від напрямку зовнішньоторговельної діяльності компанії, розрізняють експортний та імпортний факторинг. При реалізації двухфакторной моделі ескпортного факторингу Промсвязьбанк вдається до послуг імпорт-фактора в частині управління дебіторською заборгованістю і покриття кредитних ризиків по відношенню до експортних вимогам, що здобувається у російського постачальника. При реалізації імпортного факторингу Промсвязьбанк видає гарантію експорт-фактору за російського імпортера-дебітора, який отримав на умовах відстрочення платежу товар від іноземного постачальника. Завдяки цій гарантії постачальник не приймає на себе ризики неплатежу з боку дебітора, що, безсумнівно, добре позначається на зовнішньоторговельної діяльності двох контрагентів.
Працювати на ринку міжнародного факторингу - досить складно, тут дуже важливо добре знати всі тонкощі валютного регулювання і валютного контролю в різних країнах. На сьогоднішній день не всі російські гравці мають відповідну кваліфікацію і можуть проводити операції з міжнародного факторингу. Весь спектр послуг в даному напрямку надають лише великі гравці, в число яких входить і Промсвязьбанк - багаторічний лідер на російському ринку міжнародного факторингу.
У чому суть реверсивного факторингу? Наскільки популярний цей новий вид факторингу у клієнтів Промсвязьбанка?
Реверсивний факторинг допомагає покупцеві в рішенні такого питання, як отримання відстрочки платежу, і навіть дозволяє кілька знизилася не вартість товару, що купується. Ініціатива укладення угоди в даному випадку завжди виходить від дебітора.
Серед клієнтів Промсвязьбанка найбільш популярний реверсивний факторинг без права регресу, що дозволяє покупцеві розвивати і покращувати партнерські відносини з різними постачальниками товарів і послуг. Ми фінансуємо постачальника дебітора, закриваючи його касові розриви, що виникають в процесі надання відстрочки платежу покупцеві. Тим самим, постачальник в свою чергу може надати необхідну відстрочку платежу дебітора, не відчуваючи при цьому будь-яких фінансових труднощів. Крім того, якщо у покупця вже є відстрочка, але вона з тих чи інших причин його не влаштовує (короткий термін, висока ціна товару), він може її змінити. Крім того, постачальник, отримуючи від банку оперативне фінансування, стає більш лояльним до покупця, він готовий надавати йому більш привабливі умови комерційного кредиту.
Так, дійсно це так. Цьому є просте пояснення. По-перше, саме в Москві і Санкт-Петербурзі зосереджені головні офіси найбільших компаній Росії. І саме тут розташовуються всі основні лідери ринку факторингу, які і формують цей самий ринок. Крім того, до цих пір, на жаль, в регіонах інформованість про факторинг знаходиться на низькому рівні. Природно що, коли компанії необхідно поповнити оборотні кошти, не маючи достатньої інформації про факторинг, вона швидше за скористається звичними кредитами. Також важливо розуміти, що на регіональному рівні представлені не всі фактори, що володіють широкою продуктовою лінійкою і необхідними бізнес-технологіями.
Інтерв'ю по темі
Андрій Никитюк, голова правління Concern General Invest - про індивідуальний фінансовому обслуговуванні заможних росіян