Якщо ви торгуєте через дилера, фактично ви торгуєте проти нього. Це трохи спрощений погляд на речі, але якщо ви купуєте, то він продає і один з вас не матиме рації. На спот-ринку форекс у дилерів є вагома перевага перед рядовим трейдером: інформація про потік ордерів. Уявіть собі гру в покер, де ви бачите карти всіх гравців, а ваші не бачить ніхто.
Наскільки зміниться ваша гра! Знаючи наміри інших гравців, ви можете скидати карти, блефувати і, головне, легко ловити їх на блефі. При такому сценарії ви навряд чи вийдете з-за столу без завидного виграшу, і дилери на ринку форекс грають саме так. З їх спредами та інформацією про потік ордерів, якою вони володіють, дилінгові центри є джерелами настільки гарантованого прибутку, що банки дозволяють собі розкіш комплектувати їх десятками прищавих молодиків, з яких ще не відомо, вийдуть хороші трейдери.
Інформація про потік ордерів форекс
Інформація про потік ордерів - найцінніший товар для внутрішньоденних трейдерів, тому що в кінцевому підсумку саме великі потоки формують внутрішньоденні ціни. Якщо інсайдери, які постачають вам інформацію, повідомляють, що вони бачать тільки ордера на покупку, ви можете зробити висновок про те, що валютна пара зростає. Якщо ж вам говорять, що всі, хто хотів купити, вже купили, ви можете впевнено припустити, що ринок перевантажений довгими позиціями і готовий до розвороту.
На наведеному графіку можна побачити, як може вплинути на ціну стратегічно розміщений великий потік, і учасники ринку, які знають про ці потоках, мають можливість позиціонуватися заздалегідь і безкоштовно покататися за чужий рахунок. Найлегші і низько-ризикові операції здійснюються за рахунок ваших клієнтів, тому що, маючи в своєму розпорядженні відповідної інформацією, ви фактично можете зняти з себе ризик і перекласти його на них. Маркетмейкер. отримав до виконання великий ордер, знає, що це його найцінніший актив, і може продати цю інформацію хеджевих фондів або іншим інвесторам в обмін на бізнес (комісійні).
Значна частина внутрішньоденних рухів ціни є результатом спекуляцій, чуток, психологічних факторів і деяких фактів (класика ринку - слух про смерть Грінспена), і чим ви крупніше як гравець, тим вище ваше становище в інформаційній харчовому ланцюжку. Наприклад, коли з'являється ласа інформація ( «компанії Х потрібно терміново позбутися від $ 3 млрд до кінця дня»), кращі клієнти отримують «перший дзвінок», після чого інформація починає просочуватися на ринок, поки нарешті ви не побачите її в своїй стрічці новин. До того моменту, коли інформація досягає індивідуальних трейдерів, вона вже використана і втратила свою актуальність, що тільки підтверджує правило «купувати на чутках, продавати на фактах».
Будь короткостроковий трейдер граючи проти дилерів форекс багато б дав за можливість отримувати «перші дзвінки» з інформацією про великих ордерах, тому що деякі чутки, наприклад про те, що якійсь британському кліринговому банку потрібно виконати великий ордер на покупку кабелю до лондонського фіксингу, можуть безпосередньо впливати на ціну. Гра на випередження в порядку речей в світі форекс. і дилери стандартно «сідають на плечах» до великих ордерами своїх клієнтів для отримання легкого заробітку.
На жаль, індивідуальні трейдери практично не мають доступу до такої інформації і, отже, позбавлені цього величезного переваги. Однак вони можуть отримати доступ до щотижневим звітам професійних трейдерів, хоча варто врахувати, що ці щотижневі звіти містять трохи застарілі дані, вони дозволяють побачити будь-які крайнощі в позиціонуванні, які можуть розглядатися як попереджувальні сигнали. Але навіть якщо у вас як у індивідуального трейдера немає прямого доступу до цієї привілейованої інформації, ціновий рух перед лондонським фіксинг може дати вам важливі підказки про наміри дилерів.